7月1日,某交易者以120点的权利金买入一张9月份到期、执行价格为10200点的

admin2022-08-02  42

问题 7月1日,某交易者以120点的权利金买入一张9月份到期、执行价格为10200点的恒生指数看跌期权,同时,该交易者又以100点的权利卖出一张9月份到期、执行价格为10000点的恒生指数看跌期权。该交易者的最大可能盈利是( )。A.220点B.180点C.120点D.200点

选项 A.220点
B.180点
C.120点
D.200点

答案 B

解析 期权的投资收益来自于两部分:权利金收益和期权履约收益。①权利金收益=100-120=-20(点);②买入看跌期权,标的资产价格越低盈利越多,即10200以下;卖出看跌期权最大收益为权利金,高于10000点会被动履约。两者综合,价格为10000点时,投资者有最大可能盈利。期权履约收益=10200-10000=200(点),合计收益=-20+200=180(点)。
转载请注明原文地址:https://tihaiku.com/congyezige/691249.html

最新回复(0)