某交易者在5月份以700点的权利金卖出一张9月到期,执行价格为9900点的恒指期货的看涨期权。若该交易者在恒指期货为( )点被行权,其可获得200点

游客2024-03-09  6

问题 某交易者在5月份以700点的权利金卖出一张9月到期,执行价格为9900点的恒指期货的看涨期权。若该交易者在恒指期货为(       )点被行权,其可获得200点值利。(不计算交易费用)[2009年11月真题]

选项 A、10800
B、10400
C、9400
D、9000

答案 B

解析 该交易者为看涨期权卖方,因而其盈利:权利金+(执行价格一标的物价格)=700+(9900一行权点位)=200点,则行权点位=9900+700—200=10400(点)。
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